製品の属性

リーダーはアナログチップ市場のさまざまな分野ではるかに先を行っています

アナログ IC の中で、電源管理は約 216 億米ドルまたは 42% を占める最大の市場です。信号チェーン市場は 143 億米ドル (28%)、RF およびその他の製品市場は約 158 億米ドル (30%) です。アンプ部門では、Texas Instruments が市場のほぼ 3 分の 1 (29%) を占め、ADENO が 2 位 (18%) です。データコンバータ部門では、ADENO が絶対的なリーダーであり、現在データコンバータ市場の半分 (48%) を占めており、競合他社を長期的にリードしています。電源管理では、リーダーであるテキサス・インスツルメンツが市場の 4 分の 1 以上 (21%) を占め、クアルコム (15%)、ADENO (13%)、マキシム (12%)、およびインフィニオン (10%) がシェアを獲得しています。同様のシェア。

現在、信号チェーンの下流市場における家電製品のシェアはわずかです。2015 年、オペアンプ チップの下流は主に通信 (36%) と産業 (33%) であり、家庭用電化製品はわずか 8% でした。データコンバータの下流市場も同様に業界への売上の50％以上を占めていますが、家庭用電化製品はわずか12％を占めています。

私たちの見解では、エレクトロニクス業界は常に需要によって技術が成長してきました。シグナルチェーンの主な需要はインタラクションであり、60年代と70年代のアナログチップ開発の初期には、シグナルチェーンは主に産業の下流で使用され、コンピューターや航空機のアビオニクスシステムに接続された産業機器で機能を果たしました。産業機器、航空機器、および外界との相互作用。たとえば、航空機には飛行を支援するための多数のセンサーが搭載されており、デジタル システムに送信される前に信号チェーン製品によって処理する必要があります。同時に、統合された製品はサイズとコストを削減できる可能性が高くなります。その結果、1960 年代と 1970 年代の業界における信号チェーンの需要は、ADI やテキサス・インスツルメンツなどの初期のアナログ大手企業の成長を牽引しました。1980 年代から 2000 年代にかけて、家庭用電化製品におけるインタラクションの需要はますます強くなり、同様に家庭用電化製品の下流側の信号チェーンの成長を促進しました。

家電市場は製品の変化が激しく、コスト優先が特徴であり、産業市場で求められる高精度や通信市場で求められる高速性と比較して、家電市場では低コストと設計サイクルの短縮が求められています。 、および統合されたシグナルチェーン製品は、ディスクリート製品よりも需要を満たすのに適しています。

過去 10 年間、インタラクションにおける家庭用電化製品の需要は、信号チェーンの複雑性をさらに高める上で限定的な役割を果たしてきました。つまり、1) パフォーマンスの観点から見ると、統合データコンバータマイクロコントローラーは、ほとんどの家庭用電化製品のパフォーマンス要件を満たすことができました。2) コストの観点から見ると、携帯電話の機能が向上しているため、統合の増加によりエネルギー消費をより効果的に削減できます。3) ディスクリート データ コンバータの設計サイクルから、パフォーマンスは向上しますが、システム設計要件の複雑さはより大きくなります。家電メーカーは、すべてディスクリート信号を使用する場合、速度、解像度、消費電力、その他の問題の範囲を考慮する必要があります。チェーンチップは、急速に変化する市場の需要に適応するのが難しいでしょう。

その結果、過去 10 年間で、より多くの家庭用電化製品向けシグナル チェーン製品がマイクロコントローラー/SoC に統合され、その結果、この家庭用電化製品の下流市場は統計的に横ばいの成長を遂げています。

製品構成の変化: 家庭用電化製品と産業の成長による電力管理の恩恵

1990年代以降、シグナルチェーン製品のシェアは徐々に減少してきました。1981年にはオペアンプがアナログチップ市場の19%を占めていましたが、2018年にはこの数字は6%に減少し、市場はわずか2億ドルから35億ドルに成長しました。デジタル - アナログ コンバーターも同様に、1981 年から 2018 年にかけて、アナログ チップにおけるデジタル - アナログ コンバーターのシェアは 19% から 6% に減少し、市場規模は 3 億米ドルから 39 億米ドルに成長しました。

一方、電源管理チップは 1990 年代以降急速に成長し、アナログ チップ業界の主要分野に成長しました。1981 年、電源管理チップの市場はわずか 1 億ドルでしたが、現在では 250 億ドルの産業に成長しました。アナログチップ市場における電源管理チップのシェアは、1981年の8%、1995年の9%から現在（2018年）では43%まで急速に増加しています。

私たちは、これは消費者部門における電力管理に対する新たな需要が継続していることによって推進されていると考えています。低電力、軽量、ポータブル機器の開発により、電力変換効率の技術と要件が開発されました。

家庭用電化製品における低電力節約の需要が、電源管理チップ業界の成長を推進しています。家庭用電化製品、オーディオ、ビデオなどに新しい機能が追加されることで、家庭用電化製品はますます複雑になっています。電子製品の消費電力が日を追うごとに増加しているだけでなく、サポートする必要がある電圧の数も増えており、客観的に見て、エネルギー変換効率を高め、待機時間を延長しながら、統合を改善できる電源管理チップが必要になっています。複数の電圧をサポートします。さらに、リチウム電池の出力密度の開発が遅れているため、ブレークスルーを求める唯一の方法は電源管理チップです。したがって、家庭用電化製品の発展により、アナログ チップ メーカーは、より複雑な機能、高効率、低容量を備えた電源管理チップの導入を推進し続けており、電源管理チップ業界全体の成長を促進しています。

産業分野における大電力消費デバイスの省電力化への需要も、電源管理チップ業界の成長を牽引してきました。産業部門におけるエネルギー消費は主にモーターと照明から来ています。モーターは主にポンプ、ファン、コンプレッサー、伝動機などであり、モーターで消費されるエネルギーは産業用電力消費量のほぼ80％を占めています。したがって、産業部門におけるエネルギー節約の要求により、電源管理チップの変換効率の継続的な向上が求められています。たとえば、可変速モーターを使用するとエネルギー消費を最大 40% 節約でき、高効率スイッチング電源を使用するとエネルギー消費を最大 35% 節約できます。これらはすべて、より高度な電源管理チップによって支えられています。

将来的には、LED 照明の初期の単純なロジック制御から、今日の調光や色変更のより個別化された要件に至るまで、新たな需要が電源管理の開発を推進し続け、パワー チップのより複雑でインテリジェントな制御要件が推進されるでしょう。さらに、一部の機器は携帯性の傾向に適応するために、機器の電源をアダプター電源からバッテリー電源に供給し、多くのバッテリー駆動システムのチップ需要をもたらしています。

ビジネス モデルの変化: アプリケーション ベースのチップの台頭により、自社構築ファブの重要性が低下

標準アナログチップとアプリケーションベースのアナログチップの構造は、出荷量や市場規模の点で対立しています。出荷数量で見ると、標準アナログチップ（64%）のシェアが特殊用途アナログチップ（36%）を大きく上回っていますが、市場規模で見ると特殊用途アナログチップ（62%）がシェアを占めています。標準アナログチップ (38%) よりも高くなります。共有。

私たちは、アプリケーションベースのアナログチップは、より付加価値の高いカスタマイズされた需要に直面していると考えています。プロセス設計とアーキテクチャ設計は、アナログ デバイスのパフォーマンスを向上させるための 2 つの主なアプローチです。標準的なアナログチップは汎用化されており、メーカーごとに設計のばらつきが少なく、付加価値が低い。メーカー間の競争はプロセスとテクノロジーにより大きく依存しており、多くの自社工場が必要となります。

標準的なアナログ チップは、低コストかつ少量の汎用化の需要に直面しているため、プロセスに重点が置かれています。低コスト化は主にチッププロセスを短縮して線幅を細くすることで実現され、同等の性能で小型化・低コスト化が可能となります。初期のアナログ チップの主な需要は、標準化された汎用チップでした。たとえば、ADI は 80 年代と 90 年代の工場建設への急速な投資を通じて、重要なプロセス上の利点を蓄積しました。

アプリケーション指向のアナログチップは、ニーズが多岐にわたるため、よりデザイン指向で付加価値が高かった。その後、電子システムの複雑さが増すにつれて、特に多くの顧客が速度、精度、統合、コスト、サイズの点で一貫性のない要件を抱えていた産業分野では、特定のタイプのセグメントに特化したカスタマイズがより重要になりました。アナログチップメーカーは全体的な最適化を達成するためにトレードオフを行う必要があり、その設計には経験豊富な研究開発スタッフが必要でした。プロセスをアップグレードするための工場の建設は重要性が低くなり、その結果、2000 年以降、営業キャッシュ フローに占める ADI の設備投資の割合は大幅に減少し、ほとんどのチップは TSMC ファウンドリを使用するようになりました。

将来的には、アプリケーションベースのアナログチップがファブレスベンダーのブームを牽引するでしょう。TSMCやSMICなどのファウンドリの出現により、チップ企業はファブ構築の多大な負担を回避し、チップアプリケーション自体に集中できるようになり、いくつかの優れたファブレス（ファブレス）ファブの創設につながりました。中国本土の IC 設計生産額は 2010 年の 56 億 6000 万米ドルから 2016 年の 247 億 5000 万米ドルまで増加し、年平均成長率は 28% であり、ファブレス企業の数は 2012 年の 569 社から 2016 年には 1,362 社に増加しました。さまざまな業界でアプリケーションベースのチップの需要が高まる中、優れた設計・開発能力を持つファブレス企業の台頭が予想される。